Bagaimana Cara Kerja Bunga Majemuk?

Bunga majemuk adalah salah satu istilah yang pernah didengar semua orang tetapi jarang yang benar-benar bisa menjelaskannya dengan angka. Ini juga merupakan mekanisme di balik hampir semua proyeksi investasi jangka panjang, termasuk yang ada di situs ini — jadi layak dipahami dengan benar, bukan hanya diterima sebagai "hal yang bagus."

Ide dasarnya

Bunga majemuk berarti mendapatkan return dari return Anda, bukan hanya dari jumlah awal Anda. Setiap periode, pertumbuhan dari periode-periode sebelumnya tetap berada di rekening dan mulai menghasilkan pertumbuhannya sendiri bersama saldo awal — bukan disisihkan atau ditarik.

Ini berbeda dari bunga sederhana, di mana Anda hanya pernah mendapatkan return dari jumlah awal, dan keuntungan setiap periode tetap datar.

Contoh perhitungan kecil

Berikut ini $1,000 yang tumbuh dengan tingkat tetap 8% per tahun, dibandingkan berdampingan antara pertumbuhan majemuk dan pertumbuhan sederhana, sehingga Anda bisa memeriksa angkanya sendiri:

Di tahun pertama, keduanya identik — belum ada pertumbuhan sebelumnya untuk dimajemukkan. Pada tahun ketiga, pertumbuhan majemuk sudah unggul sekitar $20, karena keuntungan $80 di tahun kedua ikut menghasilkan tambahan 8% lagi di tahun ketiga, di atas $1,000 awal. Selisih ini kecil di sini karena contohnya singkat dan jumlahnya kecil — selama puluhan tahun dan saldo yang lebih besar, selisihnya menjadi jauh lebih signifikan.

Mengapa waktu lebih penting dari perkiraan orang

Bunga majemuk lambat di awal dan semakin cepat kemudian — pertumbuhan di tahun ke-20 dihitung dari saldo yang jauh lebih besar dibanding pertumbuhan di tahun pertama, bahkan pada tingkat yang sama. Inilah alasan matematis mengapa "mulai lebih awal" adalah saran umum untuk investasi jangka panjang: bukan karena uang yang lebih awal itu istimewa, tetapi karena uang tersebut sekadar memiliki lebih banyak tahun untuk berbunga majemuk.

Frekuensi bunga majemuk: bulanan vs. tahunan

Bunga atau pertumbuhan bisa berbunga majemuk dengan jadwal berbeda — tahunan, bulanan, harian, dan seterusnya. Untuk tingkat tahunan nominal yang sama, berbunga majemuk lebih sering menghasilkan hasil yang sedikit lebih tinggi, karena pertumbuhan setiap periode mulai menghasilkan pertumbuhannya sendiri sedikit lebih cepat. Kalkulator kami menggunakan bunga majemuk bulanan, baik karena sesuai dengan cara kontribusi bulanan ditambahkan maupun karena ini penyederhanaan umum untuk memodelkan pertumbuhan pasar saham jangka panjang. Lihat halaman metodologi untuk rumus lengkapnya.

Apa yang bukan bunga majemuk

Investasi pasar saham seperti VOO tidak membayar tingkat tetap yang terjamin seperti rekening tabungan atau obligasi — nilainya bergerak mengikuti pasar dan bisa turun maupun naik pada tahun tertentu. Ketika kalkulator menerapkan matematika pertumbuhan majemuk pada return tahunan yang diasumsikan, itu adalah penyederhanaan model untuk mengeksplorasi skenario "bagaimana jika," bukan janji tentang apa yang akan benar-benar terjadi. Asumsinya adalah pilihan Anda; hasilnya tidak dijamin.